Exchanges Descentralizados (DEX), el futuro de la criptomoneda comercial.

Blockchain y criptomonedas fueron diseñados originalmente para eliminar la necesidad de autoridades centrales. Sin embargo, los intercambios centralizados (CEX) como Coinbase contradicen este valor y devuelven el control a las empresas que funcionan de manera similar a los bancos.

Además, en los últimos cuatro años, los piratas informáticos se han escapado con miles de millones de dólares en criptomonedas, dirigidos con éxito a líderes de la industria como Bitfinex, Poloniex y Bitstamp. Y, en muchas de estas plataformas de negociación, los usuarios a veces esperan meses para que se verifiquen sus cuentas para comenzar a operar.

Huelga decir que los CEX vienen con grandes problemas y riesgos. Entre las amenazas a la seguridad, las tarifas altas, las regulaciones geográficas que amenazan con cerrarlas y otros factores, es evidente que tales intercambios ofrecen un producto inferior. A los ojos de la comunidad crypto, los intercambios descentralizados (DEX) son la respuesta a muchos de los inconvenientes de sus contrapartes.

¿Qué es exactamente un DEX, y cómo es diferente de un CEX?

Hay muchos tipos diferentes de intercambios descentralizados, pero una forma simple de explicar un DEX es como una plataforma que facilita el intercambio de criptomoneda de igual a igual (P2P) desde una billetera (que le da el control de sus llaves) a otra. En lugar de dar fondos a un CEX, usted los entrega a un servicio similar a un depósito en garantía, como un contrato inteligente (utilizado en el blockchain de Ethereum) que lleva a cabo la transacción.

Esencialmente, los DEX eliminan la necesidad de un tercero. Los beneficios incluyen omitir el proceso de verificación Conozca a su cliente (KYC), evitar los límites de retirada / negociación y las tarifas altas, y mitigar el riesgo de que alguien piratee el intercambio y robe sus tokens.

Los sistemas CEX como Coinbase requieren que usted confíe en una única entidad para proteger sus fondos / información y ejecutar correctamente las operaciones. Con un sistema de estilo IOU implementado, solo controla sus fondos cuando los retira a una billetera privada.

El uso de un DEX asegura que siempre tienes el control de tus llaves privadas y, por lo tanto, de tus monedas. Debido a que los CEX no le otorgan sus llaves privadas, usted está confiando esencialmente en la fidelidad de sus empleados para administrar adecuadamente sus fondos.

MtGox es el ejemplo clásico. Los hackers y la apropiación indebida de fondos llevaron a los inversores a perder más de $ 450 millones en total. Los usuarios perdieron sus inversiones y el CEO fue a la cárcel.

Además, los puntos únicos de falla en los sistemas centralizados ponen a los usuarios en riesgo de no poder acceder a sus cuentas, lo que los hace esperar a que se resuelva el problema. Debido a que los DEX usan un sistema descentralizado, no existe un solo punto de falla, y las operaciones pueden continuar funcionando sin problemas en caso de eventos tales como desastres naturales o actualizaciones de mantenimiento.

Es obvio que los DEX superan a sus homólogos centralizados. Entonces, ¿quiénes son los que mueven y agitan revolucionando la forma en que intercambiamos criptomonedas? Echemos un vistazo a algunas compañías que hacen realidad los DEX.

AirSwap

La startup con sede en Brooklyn, AirSwap, es una plataforma de negociación P2P descentralizada en la que la interacción principal se realiza de forma privada entre dos personas fuera de la cadena. Al correr sobre el blockchain de Ethereum, cualquiera (a pesar de su ubicación geográfica) puede usar la plataforma de negociación y liquidar transacciones en cadena.

Airswap es único ya que no utiliza un libro de pedidos. En lugar de eso, usa un sistema llamado “intención de comerciar”. Al evitar el sistema de libretas de pedidos en el que se muestran los pedidos de compra y venta a todos los usuarios, AirSwap elimina la práctica de manipulación de mercado. En última instancia, el comercio se vuelve más justo y particularmente favorable para los creadores de mercado.

Debido a que AirSwap se ejecuta en el blockchain de Ethereum, los tokens ERC20 (que son más adecuados para las transacciones P2P porque todos usan el mismo protocolo de transferencia) pueden ser intercambiados por un “creador” y un “tomador”. El fabricante muestra qué fichas están dispuestas a negociar en el “indexador” y el tomador rellena el pedido. Con la ayuda de un “oráculo” que usa las API para agregar precios, el creador y el tomador pueden negociar un precio justo.

El único requisito para anunciar una operación en el indexador es que un fabricante debe tener tokens AirSwap (AST), lo que le da valor al token. Más allá de comprar tokens AST para anunciar los intentos de comerciar y pagar los precios del gas, no hay tarifas.

Red Kyber

Al igual que AirSwap, Kyber Network sigue un protocolo basado en Ethereum y elimina los libros de pedidos. A diferencia de AirSwap, ofrece liquidez instantánea al aprovechar múltiples reservas. Y, en lugar de negociar P2P en privado, los usuarios de la red Kyber conocen la tasa de conversión de antemano y luego deciden si desean continuar con el intercambio.

También ofrece API de pago desde la cual los comerciantes pueden aceptar cualquier token ERC20 y hacer que se convierta automáticamente en la criptomoneda de su elección. Entonces, si un comerciante vende una camisa y quiere recibir ETH, pero el cliente quiere pagar en Tronix (TRX), el comerciante recibirá ETH una vez que el cliente compre la camiseta con TRX.

Como no hay tarifas en el intercambio además del costo del gas, la red Kyber y los “contribuidores de reserva” (en su mayoría creadores de mercado) pueden recibir beneficios de un margen . Las reservas de terceros son administradas por “administradores de reservas” que pueden establecer su propio precio para los pares de tokens que admiten.

LEER  Stellar Lumens (XLM) estará ahora en Huobi.

El “Contrato de Kyber” permite la mejor tasa de todas las reservas para cada transacción. Para garantizar que los gerentes de reservas no aprovechen la implementación de tasas de cambio falsas, existen mecanismos fuera de la cadena y en la cadena para detectar actividades dudosas y evitar que ocurran transacciones injustas.

Para obtener ganancias del spread en la plataforma, los contribuidores de reserva deben comprar Kyber Network Crystal (KNC) Crystal (KNC). Una pequeña cantidad de KNC de cada transacción se elimina de las reservas del contribuyente y se envía a la plataforma de la red Kyber. Después de cubrir los gastos operativos, los KNC restantes que se recogen se queman, lo que aumenta el valor de KNC.

En el futuro, el equipo planea introducir herramientas financieras avanzadas, como opciones y reenvíos. También planean implementar el comercio de cadenas cruzadas, permitiendo el intercambio de criptomonedas en dos blockchains diferentes (como bitcoin y ether) sin la necesidad de un tercero.

0x

Fundada en 2016, 0x sigue un protocolo de código abierto sin permisos que proporciona la arquitectura para el desarrollo de contratos inteligentes de DEX. Básicamente, permite a cualquier persona operar un DEX, una característica que sus fundadores creen que es necesaria en el futuro de la tokenización masiva y la interoperabilidad actual entre los DEX.

Al igual que AirSwap, 0x se desconecta de la cadena cuando coincide con los intercambios y va a la cadena para los acuerdos de transacción ERC20. A diferencia de AirSwap, 0x usa un libro de pedidos y no un indexador. Por la forma en que funciona su protocolo, parece que 0x se adapta más a pedidos más rápidos / transacciones más pequeñas, mientras que AirSwap se adapta más a los creadores de mercado.

Además, 0x permite que cualquiera (más probablemente sea un desarrollador) sea un retransmisor. Un relevo aloja los libros de pedidos en forma pública o privada para que coincida con los fabricantes y tomadores (conocidos como órdenes de difusión) fuera de la cadena, incentivados por el cobro de tarifas en la moneda nativa de 0x (ZRX) por sus servicios. Los que tienen ZRX también pueden votar sobre el gobierno de 0x, aportando valor adicional al token ZRX.

Las órdenes punto a punto permiten a los fabricantes generar y enviar pedidos a través de cualquier medio de comunicación, como correo electrónico o Facebook Messenger, a un receptor específico. El tomador recibe el pedido y luego decide si quieren firmarlo (o no) criptográficamente. La seguridad está garantizada ya que solo la dirección designada del tomador puede tomar el pedido.

El uso del método punto a punto permite a los responsables / tomadores eludir las tarifas de retransmisión que se encuentran en los pedidos de difusión. En este momento, el equipo 0x tiene un producto llamado 0x OTC, un DEX P2P en el que los tokens ERC20 se pueden comercializar sin un relagador.

Waves

Un gran punto de venta de Waves ‘DEX es que permite a los usuarios no solo comercializar criptomonedas, sino que también ofrece pasarelas para retirar y depositar monedas fiduciarias como el dólar estadounidense, el euro y la lira turca. Como la mayoría de los operadores de cifrado saben, hay pocos intercambios que ofrecen a los usuarios entrar y salir de forma automática, como lo permiten Coinbase y Gemini. Sin embargo, estos CEX tienen tarifas altas por sus servicios lucrativos. Waves ofrece una tarifa fija de 0,003 WAVES de bajo costo por transacción, independientemente del tamaño.

Al igual que AirSwap, Waves protege a los usuarios contra la intrusión ocultando órdenes . Mediante el uso de nodos “matcher”, las órdenes se emparejan fuera de la cadena en un servidor centralizado y luego se ejecutan en la cadena de bloques para una capa adicional de seguridad y equidad.

Buscando hacer un ingreso pasivo? Las olas pueden ayudarlo a ganar intereses a través de la minería. Según su sitio, “Waves usa un algoritmo de Prueba de Estaca en el que las ONDAS que posee (o que le han sido arrendadas) reflejan su poder de explotación. Cuanto más posea, mayores serán sus posibilidades de procesar el siguiente bloque y recibir las tarifas de transacción como recompensa “.

Sin embargo, necesita un mínimo de 1,000 Ondas para esta función. La otra forma de obtener ingresos pasivos con menos fondos es mediante el uso de su protocolo “Prueba de endeudamiento arrendado (LPoS)”, que permite a los usuarios arrendar cualquier cantidad de WAVES a un nodo.

Por último, el Waves DEX te permite crear tu propio token personalizado y luego intercambiarlo en un par de trading con cualquier otro token de Waves. De acuerdo con su sitio web, no son necesarias habilidades técnicas para que un usuario cree el token personalizado en tan solo un minuto.

Conclusión

Cuando se trata del diseño UX de DEX, todavía tienen mucho trabajo por delante en comparación con los de CEX. Además, los DEXs de triunfo de CEX en su capacidad para aceptar moneda fiduciaria, servicio al cliente y, en general, alta liquidez.

Sin embargo, la falta de tiempos de espera de verificación de la cuenta o límites de depósito / retiro, el anonimato del usuario, tarifas bajas, estructura sin fronteras, seguridad mejorada y tiempo de actividad 24/7 son solo algunas de las muchas ventajas de los DEX.

Teniendo en cuenta la actualidad de la tecnología blockchain y, más en particular, DEX, uno debe considerar los avances masivos logrados en la industria. Con lo que pretenden lograr, los bancos y los intermediarios podrían ser una cosa del pasado. Recuerde, los DEX son un trabajo en progreso y el futuro hacia las economías descentralizadas está en marcha.

Déjanos conocer tu opinión